Năm 1993, thời điểm đỉnh cao của sự nổi tiếng của chú gấu Ted đã qua, khiến anh ta phải sống cùng với người bạn thân nhất của mình, John Bennett, một cậu bé 16 tuổi sống trong một ngôi nhà ở Boston thuộc tầng lớp công nhân, cùng với bố mẹ và người anh em họ. Ted có thể không phải là ảnh hưởng tốt nhất đối với John, nhưng khi điều quan trọng xảy ra, anh ta sẵn lòng đưa mình vào tình thế khó khăn để giúp đỡ người bạn và gia đình của anh ta.